Главная » Бесплатные рефераты » Бесплатные рефераты по долгосрочной и краткосрочной финансовой политике »

Лабораторная по Долгосрочной и краткосрочной финансовой политике

Тема: Лабораторная по Долгосрочной и краткосрочной финансовой политике

Раздел: Бесплатные рефераты по долгосрочной и краткосрочной финансовой политике

Вуз: Финансовый университет

Год и город: Москва 2015

Отчет по лабораторной работе.

Рассмотреть как повлияет на бюджет изменение двух показателей (по одному показателю в двух бюджетах).

Цель №1: Увеличение прибыли организации.

В бюджете реализации увеличиваем прогнозируемый объем реализации в 3-м периоде на 100 единиц (с 800 до 900).

В бюджете коммерческих и управленческих расходов уменьшаем затраты на рекламу на 200 (с 1100 до 900).

В результате данных действий баланс организации увеличился на 4420 (с 263590,2 до 268010,2), что положительно повлияло на прибыль.

Цель №2: Увеличить стоимость организации на рынке.

В бюджете реализации увеличиваем цену реализации единицы продукции на 10 (с 90 до 100).

В бюджете коммерческих и управленческих расходов уменьшаем расходы на рекламу в первом периоде на 200 (с 1100 до 900).

В результате данных действий баланс организации увеличился на 8200 (с 263590,2 до 271790,2), что положительно повлияло на стоимость компании на рынке.

Изменение бюджета реализации:

	Итого (пример)	Итого №1	Итого №2
	Итого (пример)	Итого №1	Итого №2
Прогнозируемый объем реализации в ед.	3200	3200	3200
Цена реализации ед.
Прогнозируемый объем реализации в ден. ед.	288000	297000	296000
Прогноз поступления денежных средств
Дебиторская задолженность на начало прогнозного периода	15000	15000	15000
Реализация I квартала	72000	72000	80000
Реализация II квартала	72000	72000	72000
Реализация III квартала	72000	81000	72000
Реализация IV квартала	50400	50400	50400
Общие поступления денежных средств	281400	290400	289400
Процент квартального объема реализации, оплачиваемый в квартале реализации			70
Процент квартального объема реализации, оплачиваемый в следующем квартале			30

Производственный бюджет
	Итого	Итого №1	Итого№2
	Итого	Итого №1	Итого№2
Запас готовой продукции на конец прогнозного периода	100	100	100
Общая потребность в изделиях	3300	3400	3300
Запас готовой продукции на начало прогнозного периода	76	76	76
Количество ед., подлежащих изготовлению	3224	3324	3224
Процент от продаж следующего квартала для запаса на конец текущего квартала			10
Запас готовой продукции на конец прогнозного периода			100

Бюджет прямых затрат на материалы
	Итого	Итого 1	Итого 2

Потребность в материале на ед. изделия
Потребность в материале на производство	12896	13296	12896
Запас материала на конец прогнозного периода	320	320	320
Общая потребность в материале	13216	13616	13216
Запас материала на начало прогнозного периода	237	237	237
Материалы, подлежащие закупке	12979	13379	12979
Цена ед. товара
Стоимость закупок	25958	26758	25958
Процент от количества материала,необходимого для производства в следующем квартале для запаса на конец текущего квартала				10
Запас материала на конец прогнозного периода				320

Прогноз расходования денежных средств
Счета к оплате на конец периода, предшествующего прогнозному	2700	2700	2700
Закупка материала в I квартале	7257,8	7266,6	7257,8
Закупка материала в II квартале	7040	7198,4	7040
Закупка материала в III квартале	7057,6	7770,4	7057,6
Закупка материала в IV квартале	654,4	654,4	654,4
Итого выплат	24709,8	25589,8	24709,8
Процент квартальных закупок, оплачиваемых в квартале закупок			10
Процент квартальных закупок, оплачиваемых в следующем квартале			100

Бюджет прямых затрат на оплату труда
	Итого	Итого 1	Итого 2
	Итого	Итого 1	Итого 2
Прямые затраты труда в часах на ед.
Итого часов	16620	16620	16120
Стоимость прямых затрат труда в час
Общая стоимость прямых затрат труда	83100	83100	80600

Бюджет производственных накладных расходов
	Итого	Итого 1	Итого 2
	Итого	Итого 1	Итого 2
Переменная ставка накладных расходов
Прогнозируемые переменные накладные расходы	32240	33240	32240
Прогнозируемые постоянные накладные расходы, включая амортизацию	43800	43800	43800
Амортизация	13000	13000	13000
Общие прогнозируемые накладные расходы, включая амортизацию	76040	77040	76040
Выплаты денежных средств по накладным расходам	63040	64040	63040

Бюджет товарно-материальных запасов на конец прогнозного периода
	Итого	Итого 1	Итого 2
Основные производственные материалы	640	640	640
Готовая продукция	4300	4300	4300
	Итого	Итого	Итого
Основные производственные материалы	8	8	8
Затраты труда	25	25	25
Переменная ставка накладных расходов	10	10	10
Общая переменная стоимость изготовления	43	43	43

Бюджет коммерческих и управленческих расходов
	Итого	Итого 1	Итого 2
	Итого	Итого 1	Итого 2
Переменные коммерческие и управленческие расходы на ед. продукции
Прогнозные переменные расходы	12800	13200	12800
Постоянные коммерческие и управленческие расходы:	41200	41000	41000
Реклама	4400	4200	4200
Страхование	2800	2800	2800
Заработная плата	34000	34000	34000
Аренда	0	0	0
Налоги	0	0	0
Общие прогнозные коммерческие и управленческие расходы	54000	54200	53800

Бюджет денежных средств
	Итого	Итого 1	Итого 2
	Итого	Итого 1	Итого 2
Денежные средства на начало прогнозного периода	5000	5000	5000
Поступления от покупателей	281400	290400	289400
Итого денежных средств в наличии	286400	295400	294400
Выплаты:
Основные производственные материалы	24709,8	25589,8	24709,8
Оплата труда производственных рабочих	80600	83100	80600
Производственные накладные расходы	63040	64040	63040
Коммерческие и управленческие расходы	54000	54200	53800
Закупка оборудования	0	0	0
Налог на прибыль	4000	4000	4000
Итого выплат	226349,8	230929,8	226149,8
Излишки (дефицит) денежных средств	60050,2	64470,2	68250,2
Финансирование:
Кредитование	0	0	0
Погашение долгов	0	0	0
Проценты	0	0	0
Итого финансирование	0	0	0
Денежные средства на конец прогнозного периода	60050,2	64470,2	68250,2
Годовая ставка процента за банковский кредит
Расчетная величина для начисления процентов:				0

Прогнозные показатели отчета о прибылях и убытках
Продажи	288000	297000	296000
Переменные расходы:
Переменная стоимость продаж	137600	141900	137600
Переменные коммерческие и управленческие расходы	12800	13200	12800
Итого переменных расходов	150400	155100	150400
Валовая маржа	137600	141900	145600
Постоянные расходы:
Производственные накладные расходы	43800	43800	43800
Коммерческие и управленческие расходы	41200	41000	41000
Итого постоянных расходов	85000	84800	84800
Прибыль от продаж	52600	57100	60800
Расходы на выплату процентов	0	0	0
Прибыль до налогообложения	52600	57100	60800
Налог на прибыль	10520	11420	12160
Чистая прибыль	42080	45680	48640
Ставка налогообложения прибыли	20	20	20

Прогнозный баланс
Активы
Оборотные средства:
Денежные средства	60050,2	64470,2	68250,2
Дебиторская задолженность	21600	21600	21600
Материальные запасы	640	640	640
Запасы готовой продукции	4300	4300	4300
Итого оборотных средств	86590,2	91010,2	94790,2
Основные средства:
Земля	50000	50000	50000
Здания и оборудование	200000	200000	200000
Накопленный износ	73000	73000	73000
Итого основных средств	177000	177000	177000
Итого активов	263590,2	268010,2	271790,2
Пассивы
Краткосрочные и долгосрочные обязательства:
Счета к оплате	3948,2	3868,2	3948,2
Налог, подлежащий оплате	10520	11420	12160
Итого краткосрочных и долгосрочных обязательств	14468,2	15288,2	16108,2
Собственный капитал:
Обыкновенные акции	170000	170000	170000
Нераспределенная прибыль	79122	82722	85682
Итого собственного капитала	249122	252722	255682
Итого обязательств и собственного капитала	263590,2	268010,2	271790,2

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В соответствии с заданием, выданным преподавателем, был построен генеральный бюджет предприятия на основе операционных и финансовых бюджетов. По результатам построения генерального бюджета на прогнозный период можно сделать вывод, что в прогнозном периоде финансовое состояние предприятия улучшится.

Деятельность предприятия в прогнозном периоде представляется рентабельной и при реализации заложенной программы производства и реализации готовой продукции позволит получить 4420 (1-й вариант) и 8200 (2-й вариант) условных денежных единиц чистой прибыли. Рентабельность активов, как и рентабельность собственного капитала, к концу прогнозного периода также увеличиваются.

В целом валюта баланса предприятия увеличивается и на конец прогнозного периода составляет 268010,2 (1-й вариант) и 271790,2 (2-й вариант) условных денежных единиц. В течение прогнозного периода предприятие не привлекает денежные средства из внешних источников финансирования, не привлекает займы и кредиты. Это обусловлено достаточностью собственных средств и хорошими показателями ликвидности. Например, коэффициент текущей ликвидности возрастает с 3,5 до 6. Коэффициент промежуточной ликвидности увеличивается с 3,0 до 5,7, а коэффициент абсолютной ликвидности – с 0,7 до 4,4. Анализ рассчитанных значений коэффициентов позволяет сделать вывод, что предприятие является платежеспособным и ликвидным. При этом на предприятии достаточно грамотно работает процесс управления запасами, в них не «замораживаются» большие суммы денежных средств, что позволяет предприятию более эффективно работать. Дебиторская задолженность также небольшая и рост ее обусловлен увеличением объема производства и реализации. Однако, на предприятии к концу прогнозного периода аккумулируется достаточно большое количество свободных денежных средств. Необходимо рассмотреть возможные альтернативные варианты вложения этих средств в краткосрочные ценные бумаги или прибыльные инвестиционные проекты. Это приведет, в свою очередь, может быть даже к некоторому снижению значений коэффициентов ликвидности, однако, если данное снижение будет в рамках допустимых и рекомендуемых значений коэффициентов ликвидности, то это не приведет к проблеме неплатежеспособности предприятия. При этом предприятие сможет получить дополнительную прибыль, что приведет к повышению рентабельности деятельности всего предприятия.

Таким образом, разработанная система бюджетов для данного предприятия является довольно эффективной, поскольку позволят улучшить его финансовое состояние предприятия. Однако, возможно ее совершенствование по всем вышеуказанным направлениям, что приведет предприятие к более существенным и лучшим результатам деятельности по сравнению с предыдущим периодом и первоначально построенным прогнозом.

Внимание!

Если вам нужна помощь в написании работы, то рекомендуем обратиться к профессионалам. Более 70 000 авторов готовы помочь вам прямо сейчас. Бесплатные корректировки и доработки. Узнайте стоимость своей работы

Бесплатная оценка

Размер: 27.65K

Скачано: 215

Скачать бесплатно

23.09.15 в 16:02 Автор:

Понравилось? Нажмите на кнопочку ниже. Вам не сложно, а нам приятно).

Чтобы скачать бесплатно Лабораторные работы на максимальной скорости, зарегистрируйтесь или авторизуйтесь на сайте.

Важно! Все представленные Лабораторные работы для бесплатного скачивания предназначены для составления плана или основы собственных научных трудов.

Друзья! У вас есть уникальная возможность помочь таким же студентам как и вы! Если наш сайт помог вам найти нужную работу, то вы, безусловно, понимаете как добавленная вами работа может облегчить труд другим.

Добавить работу

Если Лабораторная работа, по Вашему мнению, плохого качества, или эту работу Вы уже встречали, сообщите об этом нам.

Добавление отзыва к работе

Добавить отзыв могут только зарегистрированные пользователи.